Cuentas anuales de los Sectores Institucionales de Chile Josué Pérez Toledo Gerencia de División Estadísticas Gerencia de Estadísticas Macroeconómicas Dpto. de Cuentas Nacionales 1 BANCO CENTRAL DE CHILE Temario 2 I. Marco institucional y organizativo II. Las CASI de Chile - Antecedentes Metodología general Metodología específica Fuentes de información BANCO CENTRAL DE CHILE I. Marco institucional y organizativo 3 Marco institucional • En Chile, el marco institucional de la producción de estadísticas económicas es responsabilidad compartida entre el Banco Central de Chile (BCCh) y el Instituto Nacional de Estadísticas (INE). • En el caso particular de las Cuentas Nacionales (al igual que Balanza de Pagos y Estadísticas Monetarias y Financieras), éstas son compiladas y difundidas por el BCCh, al interior de la Gerencia de Estadísticas Macroeconómicas (GEM) dependiente a su vez de la reciente creada División de Estadísticas. • Dentro de la GEM, la unidad compiladora es el Departamento de Cuentas Nacionales (DCN). 4 BANCO CENTRAL DE CHILE Marco organizativo Consejo Gerencia General División de Estadísticas Gerencia de Informac. Estadística Geren. Estadísticas Macroeconómicas Dpto. de Cuentas Nacionales 5 Dpto. de Balanza de Pagos y Deuda Extern. Dpto. de Recopilación Estadística BANCO CENTRAL DE CHILE Dpto. de Base de Datos Marco organizativo – El DCN tiene un equipo de 36 profesionales, principalmente economistas. – El DCN está organizado en 6 grupos de trabajo. CCNN Intersectorial (5) Corto Plazo (6) Proceso de compatibilización CNA y CNT, IMACEC 6 Ind, Com, Ss (6) Agr, Min, Ega (6) Compilación de Cuentas de Producción en distintas frecuencias (anual, trimestral y mensual) BANCO CENTRAL DE CHILE Institucional (8) Proceso de compilación CEI y financieras CdeR 2008 (5) II. Las CASI de Chile 7 BANCO CENTRAL DE CHILE JULIO DE 2009 Antecedentes • El Departamento de Cuentas Nacionales del BCCH elabora desde el año 1990 las cuentas financieras y desde 1996 el cuadro económico integrado, ambas estadísticas anuales y publicadas con 15 meses de rezago. • Este trabajo contempla la elaboración de cuentas individuales y su posterior compatibilización (matrices de quien a quien) para 20 subsectores institucionales y más de 40 instrumentos financieros y de renta. 8 BANCO CENTRAL DE CHILE CnoF se publican para los 5 sectores institucionales (+RoW); cubriendo el set completo de cuentas y variables del SCN… Disponible anualmente (Cap. II) Cuenta de Producción … Valor Agregado. EE/IM Cuenta de Generación y Distrib. del Yso. … Ingreso Disponible Cuenta de Utilización … Ahorro Cuenta de Capital … Capacidad/Necesidad de Financiación Cuenta Financiera … 9Capacidad/Necesidad de Financiación BANCO CENTRAL DE CHILE CF se publican con un amplio detalle de instrumentos y para 3 sectores institucionales (+RoW) Disponible anualmente (Cap. III) Cuenta de Producción … Valor Agregado. EE/IM Cuenta de Generación y Distrib. del Yso. … Ingreso Disponible Cuenta de Utilización … Ahorro Cuenta de Capital … Capacidad/Necesidad de Financiación Cuenta Financiera …10Capacidad/Necesidad de Financiación BANCO CENTRAL DE CHILE Metodología general • La información básica son los estados financieros y sus notas, los que son reportados periódicamente por las distintas unidades institucionales a organismos supervisores (por ejemplo, de Bancos, de Pensiones, de SAA y Seguros, Contraloría General de la República, etc.). • Se dispone de información completa para el sector financiero, gobierno general y resto del mundo. El sector no financiero es parcialmente cubierto con los balances de sociedades que cotizan en bolsa y de empresas públicas. • La información es, en una alta proporción, al menos de frecuencia trimestral, con desfase de entrega que va desde los 30 días (bancos) a 60 días (sociedades no financieras). • Los estados financieros son utilizados de forma completa o integral (balances y estado de pérdidas y ganancias), de modo tal que obtenemos por empresa, o grupos de empresas, la secuencia completa de cuentas del SCN quedando compatibilizados los saldos. 11 BANCO CENTRAL DE CHILE 0. Antecedentes Net lending(+)/net borrowing(-) 12 BANCO CENTRAL DE CHILE Metodología específica • La mayor parte de la información utilizada procede de los estados contables de las unidades estadísticas, ya sean estas empresas o sociedades, organismos de gobierno u otras entidades. • Como esta clase de información es preparada principalmente para satisfacer los requerimientos de la administración interna de las entidades, así como de fiscalización de organismos del Estado, sus objetivos no satisfacen directamente las necesidades de las cuentas nacionales. • Por ello, estos datos son sometidos a un proceso de selección, adecuación y depuración mediante un trabajo detallado sobre cada una de las partidas contables, para el propósito de la construcción de las cuentas económicas integradas. 13 BANCO CENTRAL DE CHILE Metodología específica • En términos generales, las cuentas institucionales se elaboran por unidad institucional o grupos de ellas. • En el caso de las sociedades no financieras se elaboran a partir de los respectivos balances y estados de resultados, y comprenden las cuentas de producción, de ingresos y gastos, y de acumulación y de transacciones financieras en forma integrada. • Esto último implica que los saldos finales de las diversas cuentas, que son la apertura de la cuenta siguiente, quedan compatibilizados. 14 BANCO CENTRAL DE CHILE Metodología específica • La metodología contempla el análisis y clasificación de cada una de las partidas del balance y del estado de resultado según cuentas nacionales • Esto implica afectar las partidas contables para determinar los flujos o transacciones de cuentas nacionales de la manera que lo establecen las recomendaciones internacionales del SCN. 15 BANCO CENTRAL DE CHILE Metodología específica • Las transacciones de producción y de ingresos y gastos se obtienen del trabajo sobre el estado de resultados y anexos, en los casos que corresponda • Los flujos financieros se obtienen a partir de las diferencias de balances de dos años consecutivos, ajustadas con la información que se entrega en las notas a los estados financieros. 16 BANCO CENTRAL DE CHILE Metodología específica Obtención de cuentas institucionales por empresa 17 BANCO CENTRAL DE CHILE Tipos Las CSI básicos de Chile de información (2) Otras variaciones Acumulación Capital y Financiera Generación y distribución prim. y sec. del ingreso Producción BANCO CENTRAL DE CHILE 18 Metodología específica • Los ajustes básicos generales que requiere la información contable utilizada, para transformarse en información de cuentas nacionales, están referidos a: – Tratamiento de la corrección monetaria, reajustes y otros registros contables derivados de valoraciones de las transacciones diferentes a las requeridas para cuentas nacionales. – Tratamientos de las provisiones constituidas para prevenir riesgos en los activos financieros y físicos. – Tratamiento de los castigos de activos físicos y financieros. 19 BANCO CENTRAL DE CHILE Metodología específica • Además, cada familia estadística (agrupaciones de unidades estadísticas de naturaleza homogénea menores o iguales que el sector institucional) necesita un tratamiento particular derivado de sus singularidades. • Cada año es necesario interpretar el registro de los nuevos acontecimientos que deben tratarse de acuerdo a las normas del SCN. 20 BANCO CENTRAL DE CHILE Metodología específica PROCESO DE COMPATIBILIZACION: 21 i) Una vez elaboradas las cuentas por familias estadísticas se procede a la compatibilización de estas con el fin de dejarlas convertidas en parte del Sistema de Cuentas Nacionales. ii) El procedimiento de compatibilización de las cuentas de ingresos y gastos, acumulación y de transacciones financieras confronta la información de cada agente con la del contra-agente, para cada transacción y/o instrumento financiero según corresponda, optando por una u otra o un tercer dato que resulta del análisis económico de la información reunida. BANCO CENTRAL DE CHILE Metodología específica El proceso de compatibilización se desarrolla en dos etapas: 22 i) La primera etapa consiste en una precompatibilización de transacciones de algunos subsectores de las instituciones financieras entre si y en relación con el sector externo y el gobierno general. Esta compatibilización se realiza a nivel de transacciones, otros flujos, saldos y reconciliaciones. ii) En la segunda etapa se efectúa la compatibilización del resto de los sectores institucionales y transacciones para los cuales se construyen cuentas. En esta etapa del proceso resulta por diferencia un sector “resto de la economía” que contiene las sociedades no financieras para las cuales no se dispone de información directa y el sector “hogares”. Este último se completa con alguna información independiente y con un análisis detallado del ahorro. BANCO CENTRAL DE CHILE Metodología específica La información independiente relativa a los hogares se refiere principalmente al: • • • • • • • • 23 Ingreso mixto (CCAS), Intereses recibidos y pagados (bancos), Dividendos (SA), Indemnizaciones y primas netas (EdS), Impuestos directos (GG), Inversión en viviendas (PdE), Transferencias de capital y Diversas transacciones financieras que se estiman a partir de la clasificación según organización jurídica de los agentes de contracuenta de los activos y pasivos de los bancos comerciales , compañías de seguros y fondos de pensiones. BANCO CENTRAL DE CHILE Fuentes de información Sector Instituciones Financieras: • Balances y estados de resultados y las correspondientes notas de bancos, sociedades financieras y Sociedades relacionadas y Sociedades de apoyo al giro bancario, proporcionados por la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras en sus publicaciones mensuales y anuales. • Balances y estados de resultados de Cías de Seguros Generales y de Vida • Balances de AFP, ISAPRES y otros intermediarios y auxiliares financieros • Información presentada en internet para la Superintendencia de AFP y de Isapres 24 BANCO CENTRAL DE CHILE Fuentes de información Gobierno General: • Estados presupuestarios y patrimonial proporcionados por la Contraloría General de la República • Balances de Cajas de Compensación y Mutuales de seguridad. Resto del mundo: • Balanza de Pagos y anexos • Publicación de deuda externa del BCCH 25 BANCO CENTRAL DE CHILE Fuentes de información Resto de la Economía: • Balances de Sociedades Anónimas Abiertas (FECU) y sus notas, proporcionados por la Superintendencia de Valores. • Publicación de información financiera efectuada por la Superintendencia de valores. • Balances de las Empresas Públicas no financieras y sus notas. • Información proporcionada por la Bolsa de Comercio FECU plus y el informativo bursátil diario. 26 BANCO CENTRAL DE CHILE Cuentas anuales de los Sectores Institucionales de Chile Josué Pérez Toledo Gerencia de División Estadísticas Gerencia de Estadísticas Macroeconómicas Dpto. de Cuentas Nacionales 27 BANCO CENTRAL DE CHILE