SECCIÓN 342

SECCIÓN 342
AUDITORIA DE ESTIMACIONES EN LA CONTABILIDAD
Introducción
01. Esta Sección entrega una guía a los auditores para obtener y evaluar la evidencia suficiente y
competente, para sustentar las estimaciones significativas en la contabilidad en el desarrollo de una
auditoría a los estados financieros, de conformidad con normas de auditoría generalmente aceptadas.
Para los propósitos de esta Sección, una "estimación en la contabilidad" es una aproximación de un
elemento, partida o cuenta en un estado financiero. Las estimaciones son frecuentemente incluidas en
los estados financieros, debido a que:
a) La medición de ciertos montos a la valuación de ciertas cuentas es incierta y depende de la
ocurrencia de eventos futuros.
b) El costo incurrido en ciertos eventos pasados no se puede determinar oportunamente.
02. Las estimaciones en los estados financieros son aproximaciones que sirven para medir los efectos
de ciertas transacciones o eventos del negocio que ya ocurrieron o la situación presente de algunos
activos y / o pasivos. Algunos ejemplos de estimaciones son: el valor neto de realización de
inventarios y cuentas por cobrar, reservas técnicas en compañías de seguros, e ingresos por contratos
de construcción contabilizados por el método de grado de avance.
03. La administración es responsable de la determinación de las estimaciones incluidas en los estados
financieros. Las estimaciones se basan tanto en factores subjetivos, como objetivos y, por lo tanto, se
requiere su juicio para estimarlas a la fecha de preparación de los estados financieros. La
administración, al establecer su juicio, generalmente se basa (a) en el conocimiento y experiencia que
tiene de eventos pasados y presentes y (b) en supuestos con respecto a las condiciones que se espera
que existan, así como el curso de acción que la administración tomará en relación a ellas.
04. Es responsabilidad del auditor el evaluar la razonabilidad de las estimaciones realizadas por la
administración en el contexto de los estados financieros tomados en su conjunto. Dado que las
estimaciones están basadas tanto en factores subjetivos, como objetivos, puede ser difícil para la
administración establecer un control sobre éstas. Aún en el proceso de las estimaciones, se involucre
personal competente que utiliza información relevante y confiable, es posible que se inclinen por los
factores subjetivos. Consecuentemente, al planificar y realizar los procedimientos de auditoría para
evaluar las estimaciones, el auditor debería considerar con una actitud de escepticismo profesional,
tanto los factores subjetivos como objetivos.
DESARROLLO DE LAS ESTIMACIONES
05. Es responsabilidad de la administración establecer los procedimientos para la determinación de las
estimaciones. Aunque el proceso para determinar una estimación no esté documentado o formalmente
establecido, éste normalmente consiste en lo siguiente:
a) Identificación de las situaciones por los cuales las estimaciones son requeridas.
b) La identificación de los factores que pueden afectar la estimación.
c) La acumulación de información relevante, suficiente y confiable, sobre la cual se basa la
estimación.
d) El desarrollo de supuestos que representan el juicio de la administración, de las
circunstancias y eventos más probables en relación a los factores relevantes.
e) La determinación del monto estimado en base a los supuestos y otros factores relevantes,
f) Determinar que la estimación se presenta de conformidad con principios de contabilidad
generalmente aceptados que le sean aplicables y que está revelada adecuadamente.
El riesgo de errores significativos en las estimaciones normalmente varía conforme a la complejidad y
subjetividad relacionada con el proceso, la disponibilidad y confiabilidad de la información relevante,
el número e importancia de los supuestos establecidos y el grado de seguridad asociados a estos.
ESTRUCTURA DEL CONTROL INTERNO EN RELACIÓN A LAS ESTIMACIONES
06. A través de la estructura del control interno de una entidad, se puede reducir la probabilidad de
errores significativos en las estimaciones. Algunos aspectos importantes de esta estructura incluyen lo
siguiente:
a) La comunicación por parte de la administración de la necesidad de contar con estimaciones
adecuadas.
b) La acumulación de información relevante, suficiente y confiable sobre la cual se basa cada
estimación.
c) La determinación de las estimaciones por personal calificado.
d) La adecuada revisión y aprobación de las estimaciones por los niveles de autoridad
apropiados, lo que incluye:
1. La revisión de las fuentes de información.
2. La revisión de la base de los supuestos.
3. La revisión de la razonabilidad de los supuestos y los resultados de las estimaciones.
4. Considerar la necesidad del uso de especialistas.
5. Considerar los cambios en los métodos previamente establecidos, para determinar las
estimaciones.
e) La comparación de las estimaciones de ejercicios anteriores con los resultados ocurridos
posteriores a fin de evaluar la confiabilidad del proceso utilizado en su desarrollo.
f) La consideración por parte de la administración de la consistencia entre los resultados de las
estimaciones y los planes operacionales de la entidad.
EVALUACIÓN DE LAS ESTIMACIONES
07. El objetivo del auditor al evaluar las estimaciones es obtener evidencia suficiente y competente
para proporcionar una seguridad razonable de que:
a) Todas las estimaciones que podrían ser importantes para los estados financieros han sido
realizadas.
b) Las estimaciones son razonables en las circunstancias.
c) Las estimaciones se presentan de conformidad con principios de contabilidad generalmente
aceptados y están reveladas adecuadamente.
IDENTIFICACIÓN DE CIRCUNSTANCIAS QUE REQUIEREN ESTIMACIONES
08. Al evaluar si la administración ha identificado todas las estimaciones que podrían ser significativas
para los estados financieros, el auditor debe considerar la situación de la industria o industrias en la
que la entidad opera, los métodos para la conducción de los negocios, nuevos pronunciamientos de
contabilidad y otros factores externos. El auditor debería considerar la aplicación de los siguientes
procedimientos:
a) Considerar las afirmaciones incluidas en los estados financieros para determinar la
necesidad de estimaciones. (Ver los ejemplos en el Apéndice de estimaciones en la
contabilidad).
b) Evaluar la información obtenida como resultado de la aplicación de otros procedimientos,
tales como:
1. Información acerca de cambios ocurridos y / o planeados en los negocios de la
entidad, incluyendo cambios de la operación estratégica y la industria en la que esta
opera, que pueden indicar la necesidad de efectuar una estimación.
2. Cambios en los métodos de recopilación, uso y archivo de la información.
3. Información con respecto a litigios, demandas y evaluación de otras contingencias.
4. Información obtenida de la lectura de las actas de las juntas de accionistas, sesiones
de directorios, comités y otras.
5. Información contenida en los archivos de organismos reguladores (informes,
correspondencia y otros).
c) Indagar con la administración acerca de la existencia de circunstancias que puedan indicar la
necesidad de efectuar una estimación en la contabilidad.
EVALUACIÓN DE LA RAZONABILIDAD
09. Al evaluar la razonabilidad de una estimación, normalmente el auditor se concentra en factores y
supuestos claves, como son:
a) La importancia de la estimación.
b) Sensibilidad de las variaciones.
c) Desviación del comportamiento histórico.
d) Subjetividad y susceptibilidad a errores y distorsiones.
El auditor normalmente debe considerar la experiencia que ha tenido la entidad en la realización de
estimaciones, como también la experiencia del auditor en la industria. Sin embargo, cambios en
hechos, circunstancias o en los procedimientos de la entidad, pueden causar resultados diferentes de
aquellos considerados en el pasado, que pueden ser importantes para la estimación. Además de la
evidencia de auditoría obtenida en relación a las estimaciones en ciertos casos, el auditor puede
obtener representaciones escritas de la administración respecto a factores y supuestos claves.
10. Al evaluar la razonabilidad, el auditor deberá obtener un entendimiento de como la
administración determinó la estimación. En consideración a esto, el auditor debe aplicar una o alguna
combinación de las siguientes opciones:
a) Revisar y comprobar el proceso aplicado por la administración para la determinación de la
estimación.
b) Desarrollar una expectativa independiente de la estimación para corroborar la razonabilidad
de la estimación.
c) Revisar eventos o transacciones ocurridos posteriores a la fecha del balance general pero
anteriores a la fecha del informe del auditor.
11. Revisión y Prueba del Proceso de la Administración. En algunos casos, el auditor evalúa la
razonabilidad de una estimación a través de la aplicación de ciertos procedimientos para comprobar el
proceso que utilizó la administración para hacer la estimación. Los siguientes procedimientos pueden
ser efectuados por el auditor cuando elige esta opción:
a) Identificar si hay controles sobre la preparación de las estimaciones e información
sustentatoria que puede ser útil en la evaluación.
b) A base de la información reunida en otras comprobaciones de la auditoría, identificar
fuentes y los factores que la administración utilizó para hacer sus supuestos y considerar si
estos son suficientes, confiables e importantes para el propósito.
c) Analizar si existen otros factores claves o supuestos alternativos no considerados en la letra
"b" anterior.
d) Comprobar que los supuestos sean consistentes entre sí y con información sustentatoria,
histórica y de la industria.
e) Analizar la información utilizada para la determinación de los supuestos para evaluar si la
información es comparable y consistente con la información del período auditado y considerar
si esta es suficientemente confiable para este propósito.
f) Considerar si los cambios en el negocio o en la industria pudieran causar que otros factores
sean importantes para los supuestos.
g) Revisar la documentación disponible de los supuestos usados en la determinación de las
estimaciones e indagar con respecto a los planes y objetivos de la entidad, relacionándolos con
los supuestos.
h) Considerar el uso del trabajo de un especialista, con respecto a ciertos supuestos.
i) Comprobar los cálculos utilizados por la administración para incorporar los supuestos y los
factores claves en las estimaciones.
12. Desarrollo de una Expectativa. Basado en el conocimiento que el auditor tiene de los hechos y
circunstancias, él puede desarrollar independientemente una expectativa de la estimación, usando
otros factores claves o supuestos alternativos.
13. Revisión de Eventos o Transacciones Ocurridos Posteriores a la Fecha del Balance. En ocasiones, ocurren
eventos o transacciones posteriores a la fecha del balance general pero anteriores a la fecha del
informe del auditor y que son importantes para identificar y evaluar la razonabilidad de las
estimaciones y de los aspectos claves o de los supuestos utilizados en la preparación de la estimación.
En tales circunstancias, la evaluación de una estimación o de un aspecto clave o de un supuesto puede
ser minimizada o bien considerarse innecesaria, por cuanto el evento o transacción posterior puede ser
usado por el auditor en la evaluación de su razonabilidad.
14. Como se analiza en al Sección 312 , "Riesgo e Importancia Relativa Inherentes a un Examen de
Auditoría", párrafo 29, el auditor evalúa la razonabilidad de las estimaciones en relación con los
estados financieros tomados en su conjunto:
"Dado que ninguna estimación contable puede considerarse exacta con certeza, el auditor reconoce
que una diferencia entre un monto estimado mejor sustentado por la evidencia de auditoría y el
monto estimado incluido en los estados financieros puede ser razonable, y tal diferencia no se
considerará en error probable. Sin embargo, si el auditor cree que el importe estimado incluido en los
estados financieros no es razonable, deberá tratar la diferencia entre esta estimación y la estimación
más razonable como un error probable y agregarla a otros errores probables. El auditor debe también
considerar si la diferencia entre las estimaciones mejor sustentadas por la evidencia de auditoría y las
estimaciones incluidas en los estados financieros, que son individualmente razonables, indican una
posible tendencia por parte de la administración de la entidad. Por ejemplo, si cada estimación
contable incluida en los estados financieros es individualmente razonable, pero el efecto de la
diferencia entre cada estimación y la estimación mejor sustentada por la evidencia de auditoría fue
aumentar la utilidad, el auditor deberá reconsiderar las estimaciones tomadas en conjunto."
APÉNDICE
EJEMPLOS DE ESTIMACIONES EN LA CONTABILIDAD
Los siguientes son ejemplos de estimaciones incluidas en los estados financieros. La lista se presenta
solamente para fines informativos y no incluye la totalidad de los casos que pudiesen existir.
Cuentas por Cobrar
Provisión para cuentas y documentos por cobrar de dudoso cobro
Inventarios
Inventarios obsoletos
Valor neto de realización de inventarios donde están involucrados precios de ventas y costos futuros
Pérdidas en compromisos de compra
Instrumentos Financieros
Valuación de inversiones
Provisiones por contratos de cobertura
Instalaciones Productivas, Recursos Naturales e Intangibles
Depreciación y amortización (tomando en consideración vida útil, método a utilizar y valor residual
Reservas (retasaciones forestales y otras)
Método de Devengamiento
Reservas para pérdidas por siniestros de propiedades aseguradas
Garantías y reclamos
Renegociación de deudas
Estimaciones actuariales (pensiones, indemnizaciones y otras)
Ingresos
Ingresos por transporte
Ingresos por suscripciones
Ingresos devengados no facturados
Ingresos por fletes y carga
Ingresos por cuotas
Contratos a Largo Plazo
Ingresos por devengar
Costos por incurrir
Grado de avance
Leasing
Costos directos iniciales
Costos de administración
Valor residual
Litigios
Probabilidad de pérdidas
Determinación de pérdidas
Impuestos
Impuesto calculado en informes interinos
Otros
Valor razonable en transacciones no monetarias
Costos a una fecha interina