Corporación FONAFE Evaluación Financiera y Presupuestal – III Trimestre de 2009 Activos Mineros S.A.C. La Empresa Es una empresa pública de derecho privado de la Corporación FONAFE, constituida como Sociedad Anónima Cerrada el 22 de febrero de 2006, mediante acuerdo del Consejo Directivo de PROINVERSION, asumiendo las funciones que venían realizando Centromin Perú S.A. y EMR Grau Bayóvar S.A. ACTIVOS MINEROS tiene por objeto lo siguiente: Realizar actividades mineras, industriales y complementarias. Prestar toda clase de apoyo a PROINVERSION en la ejecución de procesos de promoción de la inversión privada. Supervisar el cumplimiento de las obligaciones contractuales de los inversionistas. Administrar los activos y pasivos que le sean encargados por el Ministerio de Energía y Minas, FONAFE y PROINVERSION. Remediar los pasivos ambientales remanentes de la actividad minera. El Plan Operativo El Plan Operativo del 2009 de la empresa alcanzó un cumplimiento del 89% siendo los siguientes indicadores los que presentaron bajas ejecuciones: Desmantelamiento del cable carril de Yauricocha: Presenta un nivel de cumplimiento de 46%, debido a la oposición de la comunidad de Tinco para realizar el proyecto, lo cual viene ocasionando retrasos. Proyecto Alto Chicama: El indicador presenta un nivel de cumplimiento de 50%, debido a que la auditoria a los compromisos de inversión aún se encuentra en proceso. Hechos Relevantes bajo el marco del proceso de promoción de la inversión privada, la cual se tiene prevista para diciembre 2009. Evaluación Financiera Respecto al III Trimestre 2008, los Activos (S/. 1,046.0 MM) disminuyeron en 24%, debido principalmente a la actualización de los saldos en dólares que mantiene la empresa. Asimismo, se a trasladado a las cuentas de orden la provisión de actualización del pasivo ambiental por S/. 72.93 MM. Activos (En MM de S/.) 958 Mediante Convenio de gerencia de fecha 06.03.2009 ACTIVOS MINEROS asumió la Gerencia General de ETECEN. Mediante Convenio de cesión en uso y administración del inmueble denominado “San Juan” ACTIVOS MINEROS asumió el uso y administración de la totalidad de las propiedades de ETECEN ubicadas en dicho local. 1 12 14 127 III Trim 05 III Trim 06 III Trim 07 No Corriente Mediante acuerdo de Directorio Nº 008-2009/008FONAFE de fecha 06.08.2009 se aprobó la fusión entre ACTIVOS MINEROS y EGECEN. Mediante acuerdo de Sesión del Consejo Directivo de PROINVERSION de fecha 21.09.2009 se aprobó la fusión entre ACTIVOS MINEROS y EGECEN III Trim 08 III Trim 09 Corriente Los Pasivos (S/. 986.7 MM) disminuyeron en 27%, debido principalmente a la actualización de las cuentas por pagar a PROINVERSION generadas por la transferencia del proyecto Michiquillay por US$ 396 MM. El Patrimonio (S/. 59.2 MM) aumentó en 47%, debido básicamente al aporte de capital aprobado por FONAFE de S/. 3.8 MM y a la utilidad registrada en el año 2008 producto de la venta de un terreno de la empresa. Estructura de Financiamiento (En MM de S/.) 1 341 911 2 18 (7) III Trim 05 3 11 0 III Trim 06 1 77 51 III Trim 07 40 3 76 III Trim 08 P. No Corriente 59 III Trim 09 Patrimonio La Utilidad Neta del ejercicio (S/. 4.6 MM) fue mayor a la registrada en el III Trimestre 2008 (S/. -2.2 MM), debido principalmente a los mayores ingresos recibidos de PROINVERSION y los reembolsos de arbitrios cobrados a CORMIN y LICSA. Utilidad Neta (En MM de S/.) 4.6 -0.2 6 0 0 P. Corriente 88 1378 -2.2 -2.2 III Trim 07 III Trim 08 -21.7 ACTIVOS MINEROS S.A.C. III Trim 05 III Trim 06 III Trim 09 -1- Corporación FONAFE Evaluación Financiera y Presupuestal – III Trimestre de 2009 La evolución de los ratios financieros se muestra en el siguiente gráfico: Ratios Financieros 33.3 30.5 16.7 1.5 0.1 0.1 2.2 1.2 III Trim 08 III Trim 09 0.9 debido a la menor ejecución de asesorías, sueldos y salarios y capacitación antes explicados. Al III Trimestre del 2009, hay 22 trabajadores en planilla cuyo gasto se presenta dentro del presupuesto operativo de la empresa, adicionalmente se tiene incorporado 10 trabajadores cuyo gasto es cubierto por los fondos del fideicomiso ambiental. (2.8) III Trim 05 III Trim 06 III Trim 07 Liquidez Población Laboral Solvencia P lanilla 32 El Saldo Final de Caja (S/. 23.3 MM) presentó una ejecución de 107% respecto a su marco presupuestado, debido principalmente a los mayores ingresos por cobranza efectuada de los usufructos y el reembolso de gastos del fideicomiso ambiental. Lo cado res 25 Evaluación Presupuestal Los Ingresos Operativos (S/. 18.1 MM) presentan una de ejecución de 99% respecto a su meta, debido principalmente a los menores ingresos por penalidades cobradas a los contratistas y por los ingresos de usufructo (LICSA, CORMIN y ARGENTUM), así como una menor provisión para gastos de PROINVERSION. Los Egresos Operativos (S/. 7.5 MM) tuvieron un nivel de ejecución inferior en S/. 6.7 mil respecto a su marco aprobado, debido a que a la fecha la empresa mantiene un plaza vacante y que se encuentran pendientes algunos cursos del plan de capacitaciones. Asimismo, se han requerido menos trabajos complementarios y de apoyo social del fideicomiso ambiental. Los Gastos de Capital (S/. 4.2 MM) alcanzaron un nivel de ejecución del 97%, debido principalmente a que algunas obras del fideicomiso ambiental presentaron un retraso en la ejecución de sus actividades previstas. Gastos de Capital (En MM de S/.) 4.36 4.24 1.30 1.30 III Trim 05 1.21 1.21 III Trim 06 0.05 0.04 0.04 0.04 III Trim 07 III Trim 08 Presupuestado III Trim 09 Ejecutado El Resultado Económico (S/. 6.4 MM) fue superior en S/. 21.6 mil respecto al marco aprobado, debido a los menores gasto de capital producto del retraso de algunas obras del fideicomiso ambiental. El Gasto Integrado de Personal - GIP (S/. 3.6 MM) muestra una ejecución de 97% respecto a su marco, ACTIVOS MINEROS S.A.C. -2- Corporación FONAFE Evaluación Financiera y Presupuestal – III Trimestre de 2009 Anexos Información Operativa UNIDAD DE MEDIDA RUBROS EJECUCION AL III TRIM 2008 MARCO AL III TRIM 2009 EJECUCION AL III TRIM 2009 PERSONAL Planilla (*) Número 28 33 Gerentes Número 1 1 Ejecutivos Número 3 3 Profesionales Número 18 23 Técnicos Número 6 6 Administrativos Número 0 0 Locación de Servicios Número 10 26 Servicios de Terceros Número 0 0 Pensionistas Número 0 0 Practicantes ( Incluye Serum, Sesigras ) Número 1 2 TOTAL Número 39 61 (*) Incluye personal del fideicomiso, los cuales representan 10 personas al II Trimestre 2009 (8 Profesionales y 2 Técnicos). 32 1 3 23 5 0 25 0 0 0 57 Plan Operativo UNIDAD DE MEDIDA PRINCIPALES INDICADORES Remediación de áreas afectadas por la contaminación de plomo Callao. Desmantelamiento del Cable Carril de Yauricocha. Obras de remediación de suelos contaminados en La Oroya. Remediación de pasivos ambientales origen minero Rio San Juan y Delta de Upamayo. Trabajos complementarios cierre túneles de Pucará y Azalía. Plan de Cierre Quiulacocha Excelsior. Remediación de pasivos ambientales Michiquillay. Trabajos complementarios y apoyo social. Mantenimiento, monitoreo y fiscalización. Gastos de Administración. Proyecto Alto Chicama. Proyecto Toromocho. Proyecto Las Bambas. Proyecto Magistral. Proyecto La Granja. Implementación 38 actividades del Plan Estratégico 2009-2013. Contrato de Gerencia con ETECEN - Proceso de Liquidación MARCO AL III TRIM 2009 EJECUCION AL III TRIM 2009 NIVEL DE CUMPLIMIENTO % 52.4 57.9 100.0% % % 49.2 53.4 22.5 48.8 45.7% 91.4% % 100.0 100.0 100.0% % % % % % % % % % % % % % 36.8 35.2 49.2 60.0 71.5 80.1 50.0 100.0 100.0 100.0 100.0 68.0 75.0 37.3 34.6 59.2 58.1 74.4 89.2 25.0 50.0 100.0 100.0 100.0 52.6 75.0 100.0% 98.3% 100.0% 96.9% 100.0% 100.0% 50.0% 50.0% 100.0% 100.0% 100.0% 77.4% 100.0% Gestión y Administración de los Derechos de Vigencia 2008-2009. % 100.0 100.0 100.0% Fusión con EGECEN. % 50.0 50.0 100.0% Apoyo de PROINVERSION en actividades de promoción y sensibilización necesarios para el proceso de la inversión privada. % 60.0 41.0 68.3% TOTAL CUMPLIMIENTO ACTIVOS MINEROS S.A.C. 88.9% -3- Corporación FONAFE Evaluación Financiera y Presupuestal – III Trimestre de 2009 Balance General Flujo de Caja (En Nuevos Soles) RUBRO (En Nuevos Soles) EJECUCION EJECUCION Al III Trim 2008 Al III Trim 2009 ACTIVO ACTIVO CORRIENTE Efectivo y Equivalente de Efectivo Inversiones Financieras Cuentas por Cobrar Comerciales (Neto) Cuentas por Cobrar a Partes Relacionadas Otras Cuentas por Cobrar (Neto) Existencias (Neto) Activos Biológicos Activos no Corrientes mantenidos para la Venta Gastos Diferidos Otros Activos TOTAL ACTIVO CORRIENTE ACTIVO NO CORRIENTE Inversiones Financieras Cuentas por Cobrar Comerciales Cuentas por Cobrar a Partes Relacionadas Otras Cuentas por Cobrar Existencias (Neto) Activos Biológicos Inversiones Inmobiliarias Inmuebles, Maquinaria y Equipo (Neto) Activos Intangibles (Neto) Activo por Impto. A la Renta y Participaciones Diferidos Crédito Mercantil Otros Activos TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE TOTAL ACTIVO Cuentas de Orden PASIVO Y PATRIMONIO PASIVO CORRIENTE Sobregiros Bancarios Obligaciones Financieras Cuentas por Pagar Comerciales Cuentas por Pagar a Partes Relacionales Impuesto a la Renta y Participaciones Corrientes Otras Cuentas por Pagar Provisiones Pasivos mantenidos para la Venta TOTAL PASIVO CORRIENTE PASIVO NO CORRIENTE Obligaciones Financieras Cuentas por Pagar Comerciales Cuentas por Pagar a Partes Relacionales Pasivo por Impto. a la Renta y Partic.Diferidos Otras Cuentas por Pagar Provisiones Ingresos Diferidos (Neto) TOTAL PASIVO NO CORRIENTE TOTAL PASIVO PATRIMONIO Capital Acciones de Inversión Capital Adicional Resultados no Realizados Reservas Legales Otras Reservas Resultados Acumulados Diferencia de Conversión TOTAL PATRIMONIO TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO Cuentas de Orden VAR % 1,696,209 0 0 0 4,055,737 14,666 0 0 621,116 0 6,387,728 23,289,935 63,851,142 0 0 1,169,130 14,666 0 0 44,168 0 88,369,041 1,273.1 0.0 0.0 0.0 -71.2 0.0 0.0 0.0 -92.9 0.0 1,283.4 69,092,903 0 0 1,261,750,227 0 0 0 46,692,751 29,243 0 0 0 1,377,565,124 1,383,952,852 0 0 0 0 910,875,200 0 0 0 46,666,830 70,489 0 0 0 957,612,519 1,045,981,560 72,932,686 -100.0 0.0 0.0 -27.8 0.0 0.0 0.0 -0.1 141.0 0.0 0.0 0.0 -30.5 -24.4 0.0 0 0 138,708 0 0 2,761,718 0 0 2,900,426 0 10,377,070 88,281 0 0 1,499,162 63,898,592 0 75,863,105 0.0 0.0 -36.4 0.0 0.0 -45.7 0.0 0.0 2,515.6 9,898,391 0 0 0 1,180,080,000 150,712,568 0 1,340,690,959 1,343,591,385 0 0 0 0 910,875,200 0 0 910,875,200 986,738,305 -100.0 0.0 0.0 0.0 -22.8 -100.0 0.0 -32.1 -26.6 28,724,329 0 46,597,954 0 449,178 0 -35,409,994 0 40,361,467 1,383,952,852 0 28,724,330 0 46,660,359 0 449,178 0 -16,590,612 0 59,243,255 1,045,981,560 72,932,686 0.0 0.0 0.1 0.0 0.0 0.0 -53.1 0.0 46.8 -24.4 0.0 Estado de Ganancias y Pérdidas (En Nuevos Soles) RUBRO EJECUCION EJECUCION Al III Trim 2008 Al III Trim 2009 INGRESOS OPERACIONALES 0 0 Ventas Netas 0 0 Otros Ingresos Operacionales 0 0 TOTAL INGRESOS BRUTOS 0 0 Costo de Ventas 0 0 Otros Costos Operacionales 0 0 TOTAL COSTOS OPERACIONALES 0 0 UTILIDAD BRUTA 0 0 Gastos de Ventas 3,613,126 3,902,433 Gastos de Administracion 0 0 Ganancia (Pérdida) por Venta de Activos 6,402,196 16,208,144 Otros Ingresos 4,956,879 6,283,706 Otros Gastos -2,167,809 6,022,005 UTILIDAD OPERATIVA 1,066,261 1,928,059 Ingresos Financieros 1,053,963 3,349,266 Gastos Financieros 0 0 Participación en los Result. de Partes Relacionad.Por Metod. Participa 0 0 Ganancias (Pérdida) por Instrumentos Financieros Derivados 4,600,798 RESULTADO ANTES DE PARTIDAS EXTRAORDINARIAS, PARTICIPACIONES E-2,155,511 IMPUEST 0 0 Participaciones 0 0 Impuesto a la Renta -2,155,511 4,600,798 UTILIDAD (PERDIDA) NETA DE ACTIVIDADES CONTINUAS 0 0 Ingresos (Gasto) Neto de Operaciones en Discontinuación -2,155,511 4,600,798 UTILIDAD (PERDIDA) DEL EJERCICIO 35,178 350,810 Depreciacion 0 14,180 Amortización ACTIVOS MINEROS S.A.C. VAR % RUBRO INGRESOS DE OPERACION Venta de Bienes y Servicios Ingresos Financieros Ingresos por participacion o dividendos Donaciones Ingresos Extraordinarios Retenciones de tributos Otros EGRESOS DE OPERACION Compra de Bienes Gastos de personal Servicios prestados por terceros Tributos Por Cuenta Propia Por Cuenta de Terceros Gastos diversos de Gestion Gastos Financieros Egresos Extraordinarios Otros FLUJO OPERATIVO INGRESOS DE CAPITAL Aportes de Capital Ventas de activo fijo Otros GASTOS DE CAPITAL Presupuesto de Inversiones - FBK Proyecto de Inversion Gastos de capital no ligados a proyectos Inversion Financiera Otros TRANSFERENCIAS NETAS Ingresos por Transferencias Egresos por Transferencias FLUJO ECONOMICO FINANCIAMIENTO NETO Financiamiento Externo Neto Financiamiento largo plazo Desembolsos Servicios de Deuda Amortizacion Intereses y comisiones de la deuda Financiamiento corto plazo Desembolsos Servicio de la Deuda Amortizacion Intereses y comisiones de la deuda Financiamiento Interno Neto Financiamiento Largo PLazo Desembolsos Servicio de la Deuda Amortizacion Intereses y comisiones de la deuda Financiamiento Corto Plazo Desembolsos Servicio de la Deuda Amortizacion Intereses y comisiones de la Deuda PAGO UTILIDADES DE TRABAJADORES DESAPORTE DE CAPITAL EN EFECTIVO PAGO DE DIVIDENDOS Pago de Dividendos de Ejercicios Anteriores Adelanto de Dividendos ejercicio 2002 FLUJO NETO DE CAJA SALDO INICIAL DE CAJA SALDO FINAL DE CAJA MARCO EJECUCION NIVEL Al III Trim 2009 Al III Trim 2009 EJEC. % 18,642,241 19,589,343 105.1 0 0 0.0 974,306 963,535 98.9 0 0 0.0 0 0 0.0 10,981,819 10,981,819 100.0 835,401 901,625 107.9 5,850,715 6,742,364 115.2 10,364,007 10,558,435 101.9 39,876 47,443 119.0 1,737,210 1,640,100 94.4 1,397,236 1,431,786 102.5 2,986,186 3,047,139 102.0 2,759,925 2,820,877 102.2 226,261 226,262 100.0 277,369 353,749 127.5 3,329,780 3,138,671 94.3 469,161 710,876 151.5 127,189 188,671 148.3 8,278,234 9,030,908 109.1 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 499,945 448,535 89.7 499,945 448,535 89.7 0 0 0.0 499,945 448,535 89.7 0 0 0.0 0 0 0.0 -6,212,249 -5,548,262 89.3 84,051,653 84,051,653 100.0 90,263,902 89,599,915 99.3 1,566,040 3,034,111 193.7 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 0 0 0.0 1,566,040 3,034,111 193.7 20,255,824 20,255,824 100.0 21,821,864 23,289,935 106.7 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 8.0 0.0 153.2 26.8 -377.8 80.8 217.8 0.0 0.0 -313.4 0.0 0.0 -313.4 0.0 -313.4 897.2 0.0 -4- Corporación FONAFE Evaluación Financiera y Presupuestal – III Trimestre de 2009 Presupuesto de Ingresos y Egresos (En Nuevos Soles) RUBROS PRESUPUESTO DE OPERACIÓN 1 INGRESOS 1.1 Venta de Bienes 1.2 Venta de Servicios 1.3 Ingresos Financieros 1.4 Ingresos por participacion o dividendos 1.5 Ingresos Extraordinarios 1.5.1 Del ejercicio 1.5.2 De ejercicios anteriores 1.6 Otros 2 EGRESOS 2.1 Compra de Bienes 2.1.1 Insumos y suministros 2.1.2 Combustibles y lubricantes 2.1.3 Otros 2.2. Gastos de personal (GIP) 2.2.1 Sueldos y Salarios (GIP) 2.2.1.1 Basica (GIP) 2.2.1.2 Bonificaciones (GIP) 2.2.1.3 Gratificaciones (GIP) 2.2.1.4 Asignaciones (GIP) 2.2.1.5 Horas Extras (GIP) 2.2.1.6 Otros (GIP) 2.2.2 Compensacion por tiempo de Servicio (GIP) 2.2.3 Seguridad y prevision Social (GIP) 2.2.4 Dietas del Directorio (GIP) 2.2.5 Capacitacion (GIP) 2.2.6 Jubilaciones y Pensiones (GIP) 2.2.7 Otros gastos de personal (GIP) 2.2.7.1 Refrigerio (GIP) 2.2.7.2 Uniformes (GIP) 2.2.7.3 Asistencia Medica (GIP) 2.2.7.4 Seguro complementario de alto riesgo (GIP) 2.2.7.5 Pago de indem. por cese de relac. lab. (GIP) 2.2.7.6 Incentivos por retiro voluntario (GIP) 2.2.7.7 Celebraciones (GIP) 2.2.7.8 Bonos de Productividad (GIP) 2.2.7.9 Otros (GIP) 1/ 2.3 Servicios prestados por terceros 2.3.1 Transporte y almacenamiento 2.3.2 Tarifas de servicios publicos 2.3.3 Honorarios profesionales (GIP) 2.3.3.1 Auditorias (GIP) 2.3.3.2 Consultorias (GIP) 2.3.3.3 Asesorias (GIP) 2.3.3.4 Otros servicios no personales (GIP) 1/ 2.3.4 Mantenimiento y Reparacion 2.3.5 Alquileres 2.3.6 Serv. de vigilancia, guardiania y limp. (GIP) 2.3.6.1 Vigilancia (GIP) 2.3.6.2 Guardiania (GIP) 2.3.6.3 Limpieza (GIP) 2.3.7 Publicidad y Publicaciones 2.3.8 Otros 2.3.8.1 Servicio de mensajeria y correspondencia (GIP) 2.3.8.2 Prov. de personal por coop. y services (GIP) 2.3.8.3 Otros relacionados a GIP (GIP) 1/ 2.3.8.4 Otros no relacionados a GIP 2.4 Tributos 2.4.1 Impuesto a las Transacciones Financieras - ITF 2.4.2 Otros impuestos y contribuciones 2.5 Gastos diversos de Gestion 2.5.1 Seguros 2.5.2 Viaticos (GIP) 2.5.3 Gastos de Representacion 2.5.4 Otros 2.5.4.1 Otros relacionados a GIP (GIP) 1/ 2.5.4.2 Otros no relacionados a GIP 2.6 Gastos Financieros 2/ 2.7 Egresos Extraordinarios 2.7.1 Del ejercicio 2.7.2 De ejercicios anteriores 2.8 Otros RESULTADO DE OPERACION 3 GASTOS DE CAPITAL 3.1 Presupuesto de Inversiones - FBK 3.1.1 Proyecto de Inversion 3.1.2 Gastos de capital no ligados a proyectos 3.2 Inversion Financiera 3.3 Otros 4 INGRESOS DE CAPITAL 4.1 Aportes de Capital 4.2 Ventas de activo fijo 4.3 Otros 5 TRANSFERENCIAS NETAS 5.1 Ingresos por Transferencias 5.2 Egresos por Transferencias RESULTADO ECONOMICO 6 FINANCIAMIENTO NETO 6.1 Financiamiento Externo Neto 6.1.1. Financiamiento largo plazo 6.1.1.1 Desembolsos 6.1.1.2 Servicios de Deuda 6.1.1.2.1 Amortizacion 6.1.1.2.2 Intereses y comisiones de la deuda 6.1.2. Financiamiento corto plazo 6.1.2.1 Desembolsos 6.1.2.2 Servicio de la Deuda 6.1.2.2.1 Amortizacion 6.1.2.2.2 Intereses y comisiones de la deuda 6.2 Financiamiento Interno Neto 6.2.1. Financiamiento Largo PLazo 6.2.1.1 Desembolsos 6.2.1.2 Servicio de la Deuda 6.2.1.2.1 Amortizacion 6.2.1.2.2 Intereses y comisiones de la deuda 6.2.2. Financiamiento Corto Plazo 6.2.2.1 Desembolsos 6.2.2.2 Servicio de la Deuda 6.2.2.2.1 Amortizacion 6.2.2.2.2 Intereses y comisiones de la Deuda RESULTADO DE EJERCICIOS ANTERIORES SALDO FINAL GIP-TOTAL Impuesto a la Renta Participación Trabajadores D.Legislativo N° 892 ACTIVOS MINEROS S.A.C. MARCO - 2009 Al III Trim 18,212,219 0 0 1,909,666 0 11,078,182 11,078,182 0 5,224,371 7,486,251 95,203 50,353 44,850 0 2,088,664 1,562,021 1,332,238 0 220,422 9,361 0 0 119,702 93,801 74,006 74,490 0 164,644 0 0 34,585 1,814 0 0 12,221 0 116,024 2,723,946 0 166,956 1,396,432 203,778 173,069 244,965 774,620 93,276 192,144 92,469 65,410 0 27,059 65,100 717,569 7,535 0 0 710,034 917,808 19,742 898,066 1,082,054 24,832 138,897 5,800 912,525 55,924 856,601 78,576 500,000 500,000 0 0 10,725,968 4,363,688 501,993 0 501,993 0 3,861,695 0 0 0 0 0 0 0 6,362,280 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 6,362,280 3,779,921 0 0 EJEC - 2009 Al III Trim 18,102,479 0 0 1,894,334 0 11,027,534 11,027,534 0 5,180,611 7,479,507 107,381 56,444 50,937 0 2,047,790 1,551,079 1,322,026 0 220,352 8,701 0 0 119,722 93,398 70,405 57,852 0 155,334 0 0 30,763 937 0 0 10,824 0 112,810 2,659,348 0 160,237 1,338,698 234,434 161,547 170,351 772,366 110,649 215,710 85,106 62,244 0 22,862 47,973 700,975 7,196 0 0 693,779 912,712 17,647 895,065 948,739 22,273 122,314 5,556 798,596 47,426 751,170 77,094 726,443 726,443 0 0 10,622,972 4,239,118 453,034 0 453,034 0 3,786,084 0 0 0 0 0 0 0 6,383,854 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 6,383,854 3,648,530 0 0 NIVEL EJEC. % 99.4 0.0 0.0 99.2 0.0 99.5 99.5 0.0 99.2 99.9 112.8 112.1 113.6 0.0 98.0 99.3 99.2 0.0 100.0 92.9 0.0 0.0 100.0 99.6 95.1 77.7 0.0 94.3 0.0 0.0 88.9 51.7 0.0 0.0 88.6 0.0 97.2 97.6 0.0 96.0 95.9 115.0 93.3 69.5 99.7 118.6 112.3 92.0 95.2 0.0 84.5 73.7 97.7 95.5 0.0 0.0 97.7 99.4 89.4 99.7 87.7 89.7 88.1 95.8 87.5 84.8 87.7 98.1 145.3 145.3 0.0 0.0 99.0 97.1 90.2 0.0 90.2 0.0 98.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 100.3 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 100.3 96.5 0.0 0.0 -5-