MACROECONOMÍA III

MACROECONOMÍA III.
Examen-prototipo para colgar en la Red.
El alumno deberá responder a las 10 preguntas tipo-test que se le plantean.
Adicionalmente el alumno deberá desarrollar uno de los dos temas que se le sugieren.
La duración del examen será de 2 horas.
1. En relación con las teorías sobre las fluctuaciones económicas, generalmente
aceptadas al día de hoy, podría aludirse a:
a) Aquellas que se basan en perturbaciones sistemáticas de carácter nominal que
inciden sobre economías walrasianas.
b) Aquellas que se basan en la existencia de perturbaciones nominales que actúan
sobre una economía con importantes imperfecciones en sus mercados.
c) Aquellas que se basan en perturbaciones monetario-reales sobre modelos
mixtos keynesiano-walrasianos.
d) Aquellas que se basan en la combinación de ciclos deterministas de diferente
longitud de onda, como los de Kitchin, Jutglar, Kuznets, etc.
2. En relación con las objeciones que a menudo se hacen al modelo del ciclo
económico real, cabría destacar:
a) Que el supuesto de crecimiento a tasa constante de la tecnología propuesto por
el modelo, que tan solo actúa como mecanismo propagador de las
perturbaciones fiscales, es claramente irreal.
b) La consideración de que las fluctuaciones obedecen básicamente a la variación
del incentivo para trabajar en uno u otro período.
c) La introducción defectuosa que el modelo hace de las perturbaciones
monetarias que, sin embargo, no actúan de mecanismo propagador.
d) Las anteriores objeciones no tienen que ver con las objeciones normalmente
planteadas al modelo.
3. En el contexto del análisis del modelo de inversión con costes de ajuste, sucederá
que:
a) Si “q” mayor que 1, aumentará el capital deseado por la empresa.
b) Si “q” mayor que 1, el capital deseado por la empresa decrecerá.
c) Si la variación temporal de “q” es positiva, el capital deseado crecerá
necesariamente.
d) Si la variación de “q” es negativa, el capital deseado crecerá
necesariamente.
4. Hablando de los hechos estilizados de los ciclos, sucederá que:
a) Las fluctuaciones económicas son temporalmente simétricas y, en
general, deterministas.
b) La inversión en “existencias” fluctúa menos que la compra de bienes
no-duraderos y de servicios.
c) La inversión residencial apenas fluctúa, al ser objeto de la política
social y anti-cíclica del gobierno.
d) En las recesiones siempre cae la productividad.
5. El modelo de Lucas implica (o puede implicar) que:
a) Si hay información perfecta, una demanda agregada creciente elevará,
necesariamente, tanto la producción como los precios.
b) Si hay información imperfecta, una demanda agregada superior a la esperada
elevará tanto el nivel de producción como los precios.
c) En un contexto de información perfecta, siempre habrá una relación de
intercambio entre producción e inflación, aunque esta no podrá ser utilizada
por el gobierno a efectos contra-cíclicos.
d) En un contexto de información perfecta, reducciones transitorias de
impuestos, tendrán efectos completos, semejantes a los deducibles del
correspondiente multiplicador fiscal.
6. Considerando dos períodos, podrá decirse del volumen de ahorro que:
a) Si solo funciona el efecto sustitución, el ahorro aumentará si el nuevo tipo de
interés es menor que la tasa de descuento.
b) Si funciona el efecto renta, el ahorro aumentará en todo caso si el tipo de
interés aumenta.
c) Si funciona el efecto renta, el ahorro aumentará en todo caso si la tasa de
descuento individual baja.
d) Ninguna de las anteriores.
7. En el contexto de un modelo de inversión con costes de ajuste:
a) El coste de adquisición de una unidad de capital es siempre igual al coste de
compra.
b) El volumen de capital aumenta siempre que la variación de “q” sea positiva.
c) El volumen de capital aumenta siempre que el valor de “q” sea menor que 1.
d) El volumen de capital aumenta siempre que el valor de “q” sea mayor que 1.
8. En el contexto del modelo IS-LM, si suben los precios, P, se contrae la cantidad de
dinero en circulación, y se eleva el déficit público ocurrirá que:
a) Ocasionalmente se eleva el tipo de interés.
b) Se eleva el tipo de interés en todo caso.
c) Se reduce el tipo de interés pero se elevan los salarios
d) Ninguna de las anteriores.
9. En el contexto de un modelo de inversión con costes de ajuste, los efectos de un
aumento temporal de la producción, conducirán a:
a) Un aumento temporal del capital, combinado con un aumento de “q”
durante todo el tiempo que dure el proceso de ajuste.
b) Un aumento temporal del capital, combinado con un aumento de “q”
durante parte del tiempo que dure el proceso de ajuste.
c) Un efecto de causación circular de modo que “q” y K aumenten
indefinidamente de acuerdo con el principio de aceleración.
d) Una invariancia temporal absoluta de K y de “q” debida a la
temporalidad del movimiento productivo, siempre previsible por los
empresarios
10. En relación con el “modelo de crisis crediticia” de un estado sucederá:
a) Que, en todo caso, la combinación de equilibrio “probabilidad de impagorendimiento de la deuda pública” será única.
b) Que, en todo caso, la combinación de equilibrio “probabilidad de impagorendimiento de la deuda pública” será única pero inestable.
c) Que habrá varios equilibrios, pero todos serán inestables.
d) Ninguna de las anteriores.
De los dos temas siguientes el alumno desarrollará tan solo uno (en un espacio
máximo de dos caras DIN-A4):
1. El modelo Mundell-Fleming. Expectativas racionales respecto al tipo de cambio y
sobrerreacción
2. En un modelo de inversión con costes de ajuste, analice gráficamente en el espacio
(q,K) la situación de equilibrio, y la incidencia de una desgravación fiscal permanente a
la inversión.